每個投資人定都夢想自己能夠高勝率、高獲利且同時風險低，而且最好操作起來不要太忙太累，有沒有這樣的策略呢？今天Duke就來分享一個獨家的外資逆勢操作策略，絕對符合你的期待！在以前文章有提到，外資在期貨市場上的未平倉量是很多人會參考的指標，當然Duke也在之前的文章有做過回測說明外資未平倉量的價值。
所以外資期貨庫存偏多，亦或是期貨庫存變化量偏多，都是對後續的盤勢偏多；相反的，外資期貨庫存偏空，亦或是期貨庫存變化量偏空，都可以解讀成外資看空台指期。這種策略基本上都是一般投資大眾會去注意的。可是，不知道有沒有人會把台指期盤勢跟外資期貨庫存放在一起解讀？今天Duke來跟大家分享一個外資逆勢策略。
不知道大家有沒有注意到，外資大部分時間都是順勢操作，如果當天台指期收紅收漲，外資基本上期貨庫存變化量會是偏多；相對的，如果當天台指期收黑收跌，外資基本上期貨庫存變化量會是偏空。
就以今年10月的這波空頭走勢為例，10月2日當天台指期跌127點(跌1.15%)，外資當天期貨庫存變化量就偏空13527口；10月4日當天台指期跌157點(跌1.45%)，外資當天期貨庫存變化量就偏空16664口。後續10月11日台指期當天就跌到9654點，當天就跌了807點(跌7.71%)，如圖一。跟著外資操作，好像可以賺錢。
有趣的是，10月11日創下近一年多來的低點，結果外資期貨庫存變化量偏多10415口，外資竟然在接落下來的刀子、逆勢操盤，是不是外資有絕對的把握台股不會再續跌，甚至認為會反彈。當然，以現在來看外資果然是勝利，盤勢真的走揚。
以往也真的出現，外資逆勢操作，如2018年6月7日，當天台指期創了波段新高，結果外資期貨庫存變化量偏空3295口。再舉例2018年1月23日，當天台指期也創了波段新高，外資期貨庫存變化量偏空3604口，如圖二。隔天開始，盤勢也真的如外資預測的回檔修正。
Duke就有一支專門針對外資逆勢操作策略：「如果當天台指期收漲，外資當天期貨庫存的變化量是偏空，隔天一早台指期開盤直接放空一口台指期；如果當天台指期收跌，外資當天期貨庫存的變化量是偏多，隔天一早台指期開盤直接做多一口台指期」。不設停損停利，滑價及手續費每口單邊2.5點，並且藉由電腦做最佳化，找尋最佳參數(收漲要超過幾%且外資期貨變化量偏空要超過幾口做空，反之做多)，回測台指期2007年至現在，詳細權益曲線如圖三，交易次數、勝率及平均每筆交易獲利金額如圖四。
從圖三可以發現，近期績效屢創新高，而且再往上噴，平均年報酬率65%。從圖四可以得到，勝率高達60%，平均每口交易獲利金額高達11214元(約大台56點)。如果加入停損停利，績效一定會更好。
順勢表現好還是逆勢表現好？
坊間投資人較常接觸的是外資順勢操作策略：「外資期貨庫存變化量偏多就跟著做多；外資期貨庫存變化量偏空就跟著做空」，不設停損停利，滑價及手續費每口單邊2.5點，並且藉由電腦做最佳化，回測2007年至現在，來看一下績效表現如何，詳細權益曲線如圖五，交易次數、勝率及平均每筆交易獲利金額如圖六。
從圖五可以發現，近期績效也是創新高，但是有走平的趨勢。把淨利、MDD、交易次數、勝率及平均每筆交易獲利金額做比較，如下表一。很明顯就可以發現，淨利、MDD及年報酬率差不多。
但外資逆勢策略的交易次數少了超過一半以上，且勝率比順勢還要高10%，平均每筆交易獲利比順勢策略還要多一倍。也證明了外資逆勢操作策略有極高的勝率。
今天Duke跟大家分享了獨家外資逆勢操作策略，大家是不是也很心動呢。如果想要知道更多我的程式交易技法，歡迎填寫下方報名表來參加我的講座，會有更多豐富內容跟你分享。心動不如馬上行動！